乐鱼,调味品行业发展现状及未来趋势——中国调味品著名品牌企业100强2022年度数据报告正式发布

2023年7月2����APP7日，中国调味品协会结合凯联本钱撰写的《调味操行业成长近况和将来趋向——中国调味品闻名品牌企业100强2022年度数据陈述》在“2023中国食醋财产立异成长岑岭论坛暨国际食醋手艺交换钻研会”现场正式发布。

在中国调味品协会常务副会长兼秘书长白燕颁发《穿越迷雾、逐光致远》的致辞后，凯联本钱董事总司理兼财产研究院院长由天宇作为CCIA百强数据研究团队成员代表，重点从消费情况、行业百强数据、行业近况和趋向三部门对该陈述进行了分享息争读。以下为陈述文章：

在现今经济情况复杂性、严重性、不肯定性上升的年夜布景下，保障平易近生消费已成为不变社会经济、增进企业成长的主要抓手。调味品作为要害的刚需消费品，既间接关系到人平易近糊口质量程度，也在消费财产和处所经济中阐扬着举足轻重的感化。

2022年，调味操行业履历多重考验。企业原材料本钱上涨，毛利年夜幅承压；中国生齿总量提早达到负增加拐点，依托生齿驱动的量式增加已不成延续；同时，短时间熟行业仍然面对供过在求、产能多余与产物同质化等诸多压力，行业布局性进级、发掘新需求与摸索新增加路径已燃眉之急。

但是在复杂严重的外部情况下，调味品企业适应市场转变，不竭进行产物研发推陈出新，快速调剂发卖系统以顺应市场转变，行业显现出“全体成长安稳，年夜企业引领，各细分范畴与各品牌之间呈现必然的差别和分化”的成长态势。

本篇内容重点从消费情况、行业百强数据、行业近况和趋向三部门显现调味操行业2022年的成长面孔和趋向切磋。

一

消费情况

2022年是不服凡的一年，全球经济开启疫后重建与苏醒之路，但是分歧国度和区域的苏醒阶段与节拍具有差别。欧美首要经济体通胀高企，而中国处在疫后修复期，GDP增速不变、通胀程度暖和。虽然如斯，今朝的经济仍面对需求不足、消费疲弱的压力，将来一段时候内仍需政策进一步不变预期、提振决定信念。

从中国的生齿数据转变看，一个肯定性的现实就是：中国生齿已提早来到负增加拐点。延续多年的生齿盈利难觉得继，同时城镇生齿增速最先下滑。虽然和日本如许的成熟市场比拟，中国的城镇化程度还进一步晋升空间，但城镇生齿增加已进入慢速通道。

从国内居平易近的收入角度看，居平易近人都可安排收入在曩昔10年间翻了一倍，这意味着居平易近的消费能力已实现了质的晋升。依照统计局对全国居平易近按收入五等份分组的拆分来看，从低收入组家庭到高收入组家庭，人都可安排收入比拟曩昔均有近似同步的增加，但收入的绝对值差距较为较着，反应出消费群体的收入分级现象。不管是新型城镇化在获得严重进展后已进入中后成长期，仍是分组的居平易近可安排收入绝对值差距扩年夜，这些现象都提醒我们，企业针对分歧消费人群和按照分歧产物性质，在营销策略、品牌定位等多方面需采纳差别化或分级化策略。

从国内现实消费环境来看，曩昔3年因为遭到疫情影响，全体消费较为疲弱。社会消费品零售总额表示出波动性，特别是餐饮业。遭到外出就餐急剧削减的影响，餐饮业零售总额同比增速呈现较年夜幅振荡。在疫后苏醒期间，我们不雅察到必然水平的谨严化消费趋向。少消费、乃至对部门可选品不用费，一方面使得居平易近的存款总额在曩昔两年中快速增加，另外一方面也令消费操行业承压、令相干企业保存压力加重。今朝不变预期、提振决定信念对增进消费的主要性已经是不问可知。但我们相信，作为全球最具活力的经济体和最年夜的消费市场之一，我国的消费苏醒还是将来的首要趋向。

具体到食物部分的消费环境，居平易近人均食物烟酒收入在曩昔持久内连结快速增加；同时，食物消费布局在曩昔10年中延续优化，食粮占比降落，而其他食物（如蛋、奶、蔬菜等）占比上升。这一趋向反应出我国居平易近炊事布局正朝着多元化、养分化和科学化成长，对所有食物行业的成长路径和成长策略提出了响应的要求。

二

行业百强数据

（一）百强企业整体阐发

2022年中国调味品闻名品牌企业100强数据显示：入围的百强企业出产总量为1749.4万吨，同比降落1.5%；发卖收入为1363.8亿元，同比增加6.9%。在曩昔数年的统计中，这是百强产量初次呈现同比负增，产量与发卖收入的增速呈现分化。

2022年部门企业在非凡期间，出产会遭到必然水平的影响，别的企业也可能按照发卖环境自动进行了出产打算的调剂，上述身分均有可能致使产量下滑。但我们同时也需警戒，在延续数年的产能扩大年夜潮后，行业内的相干企业也许更需要高度存眷现有产能和打算产能的放置、调剂与均衡。

具体来看，在100家调味品企业中，54家企业的产量和发卖收入均同比正增加；16家企业产量同比削减、而发卖收入同比增添；26家企业产量与发卖收入均同比削减；还有4家企业产量同比增添但发卖收入同比削减。年夜部门企业的产销转变同向；但对产量减而收入增的16家代表企业，我们阐发可能缘由包罗：品类进级与裁减、企业有用去库存、在售品提价等。这些企业的表示反应出调味操行业龙头企业的策略更多方向在理性与矫捷，而且多强调在“平安库存”内实现增加。

从百强产销的绝对体量看行业款式，今朝行业仍显现一超多强场合排场。十几年以来，头部企业一向连结着领先性的合作劣势，可是在这些企业内部，和在拥堵圈层的中腰部企业之间，相互合作地位的替代与波动极端频仍、剧烈。

（二）百强企业品类阐发

按照百强数据，对各年夜品类的产量与发卖额进行比力，能够看出复合调味料、鸡精（粉）、暖锅调料、喷鼻辛料、酱腌菜的单元产量收入较高，均跨越1万元/吨；而食用盐的单元产量收入相对较低，不和5000元/吨。

年夜部门品类从2019年到2022年的复合增加率为正；曩昔几年，虽然遭到疫情的影响，但调味品作为平易近生相干的必须品，年夜大都品类依然实现了较为稳健的复合增加。与2021年比拟，大都品类产量与收入同比正增加，酱类和食醋产量同比削减但收入同比增添，少数品类产销同比削减。

从2019年到2022年，各品类的集中度和范围产生了分歧水平的转变和调剂。食用盐、蚝油、味精的集中度仍连结较高程度；酱油、鸡精/粉、鸡汁、食醋、蚝油等品类集中度与2019年比拟取得晋升。复合调味料变更最为较着，品类百强CR3数值显著降落、百强收入范围显著上升。复调赛道扩容，玩家纷纭结构，品类合作加重。

从百强企业的品类结构来看，一共有45家企业出产发卖复合调味料，而酱类、酱油和食醋也各自有跨越30家企业结构。我们发觉处在分歧收入范围区间的百强企业在品类结构上，显现出分段式的特点。头部企业偏向在广结构，例如发卖收入排名在前30的百强企业，平均每家企业出产发卖3.5-3.8个品类，品类笼盖较全；而排名31-60区间的企业平均每家仅结构1.5-2.1个品类，更多选择在主营产物深耕；排名61-90区间的企业则偏向结构在普和度较高的品类。

百强企业细分品类数据阐发：

酱油：入围企业收入同比持平，产量同比降落6%，单元产量收入到达最近几年新高。入围企业数31家，收入合计318.7亿元，CR3为66%；产量合计562万吨，CR3为67%；单元产量收入5671元/吨。

复合调味料：入围企业收入、产量均同比正增加，单元产量收入有所降落。入围企业数45家，收入合计184.9亿元，CR3为28%；产量合计110.3万吨，CR3为26%；单元产量收入16762元/吨。

味精：入围企业收入、产量、单元产量收入均同比正增加。入围企业数12家，收入合计145.3亿元，CR3为91%；产量合计158.8万吨，CR3为94%；单元产量收入9148元/吨。

酱类：入围企业收入同比正增加，产量同比降落，单元产量收入同比正增加。入围企业数32家，收入合计94.5亿元，CR3为50%；产量合计88.9万吨，CR3为56%；单元产量收入10613元/吨。

食用盐：入围企业收入、产量与单元产量收入均同比降落。入围企业数4家，收入合计26.3亿元，CR3为51%；产量合计290.6万吨，CR3为97%；单元产量收入907元/吨。

鸡精（粉）：入围企业收入与产量同比小幅降落，单元产量收入同比小幅增加。入围企业数19家，收入合计76.3亿元，CR3为70%；产量合计34.9万吨，CR3为63%；单元产量收入21890元/吨。

食醋：入围企业收入同比正增加，产量比年降落，单元产量收入同比正增加。入围企业数31家，收入合计60.7亿元，CR3为48%；产量合计151.5万吨，CR3为52%；单元产量收入4004元/吨。

蚝油：入围企业收入与产量均同比小幅降落，单元产量收入同比正增加。入围企业数11家，收入合计56.7亿元，CR3为97%；产量合计105.1万吨，CR3为98%；单元产量收入5398元/吨。

酱腌菜：入围企业收入、产量与单元产量收入均同比正增加。入围企业数12家，收入合计49.2亿元，CR3为78%；产量合计37.9万吨，CR3为70%；单元产量收入13009元/吨。

暖锅调料：入围企业收入与产量同比正增加，单元产量收入同比降落。入围企业数13家，收入合计46.1亿元，CR3为68%；产量合计24.1万吨，CR3为59%；单元产量收入19137元/吨。

喷鼻辛料：入围企业收入与产量均同比正增加，单元产量收入同比降落。入围企业数7家，收入合计31亿元，CR3为96%；产量合计10.3万吨，CR3为93%；单元产量收入30141元/吨。

腐乳：入围企业收入同比小幅增加，产量同比持平，单元产量收入同比近持平。入围企业数11家，收入合计18.5亿元，CR3为73%；产量合计16万吨，CR3为68%；单元产量收入11595元/吨。

调味料酒：入围企业收入、产量与单元产量收入均同比正增加。入围企业数17家，收入合计20亿元，CR3为71%；产量合计40.9万吨，CR3为78%；单元产量收入4884元/吨。

（三）上市企业数据阐发

今朝国内上市的调味品代表企业共20家，此中年夜部门企业从2019年到2022年产量与收入复合增加率为正。比拟在2021年，范围较年夜的上市企业产量和收入年夜多实现正增加，7家企业产量削减但收入增加。

从上市企业的财政表示来看，年夜大都企业停业收入和停业本钱相较在疫情前均有上涨，因为本钱的涨幅更年夜，响应地企业毛利率承压下行。发卖费用表示分化，而在治理费用和研发费用上，大都企业仍是在延续投入。

自2019年以来，调味品赛道履历了阶段性暴涨和震动下行的进程。2019年头至2020年末，A股调味品指数涨幅到达256%，尔后指数最先下行，截至2023年6月底跌幅达56%。2022年，大都上市公司股市表示较动荡，上半年仅雪天盐业和梅花生物表示为上涨，下半年仅千禾味业表示上涨。进入2023年后，除仲景食物外，大都企业股价继续下跌。

（四）百强企业出口数据阐发

2022年统计到的出口数据中，梅花生物、安琪酵母、李锦记与宁夏伊品等4家企业出口额接近或跨越2亿美元，已初步构成范围。统计到11家企业的出口额/发卖收入占比已跨越10%，此中7家已跨越了20%。

三

行业近况和趋向

（一）行业所属阶段与特点

自鼎新开放以来，跟着市场经济的不竭完美与成长，调味操行业履历多个阶段获得飞速成长，当前行业已来到了布满挑战与机缘的新期间。

回首汗青，上世纪80年月经济开放，调味品作为家家户户的平常耗损品，对应市场也最先构成和逐步强大。在这一阶段，调味品市场敏捷起量构成必然范围，但商品更多是在区域性中小阛阓畅通，渠道比力单一，买卖品种也首要是根本调味料，例如盐、酱油、醋等等。而跟着90年月中国工业化历程迅猛成长，调味操行业也进入到工业化年夜出产阶段，迎来第一轮快速成长期。在这一阶段，行业快速上升调剂，畅通区域也实现冲破，更多企业从本地走向外省市，全国性市场最先构成。

到21世纪的第一个十年，这是调味操行业加快成长的黄金十年。在这个十年中，行业的年均复合增加率到达约20%。产能扶植、需求兴旺和消费进级等诸多身分为行业扩容奠基根本。同时，陪伴经济起飞、年夜卖场年夜商超级鼓起，调味操行业渠道逐步演化，从批发农贸到商超、从区域到全国。这一期间熟行业合作显现百家争鸣的气象，多量优异企业纷纭找准焦点定位，最先构成品牌印象。从2010到2020年，行业最先集中，一超多强款式逐步构成不变，行业的复合增加率最先降速。跟着电商、外卖和社区团购等新消费情势的鼓起，调味操行业渠道也向着多元化和邃密化演化。同时，因为消费者的需求加倍多样化，行业的品类立异呈井喷之势，品类间的替换和品类的细化均启动加快，复合调味料鼓起。在这一期间内上市的调味品企业数目为有史之最，本钱的助力增进企业强大同时也增进行业款式的演化。

2020年前后全球遭受疫情冲击。国内调味操行业与全体经济走势分歧，都从高速成长最先向中高速调剂。供给多余叠加谨严型消费的年夜趋向之下，各消费行业保存压力加年夜。调味操行业一样面对供给多余与需求弱苏醒的压力，行业依托生齿驱动型的消费增加已不成延续，根本调味品已率进步前辈入低单个位数增加期。但作为居平易近必须品，调味品需求价钱弹性小、周期性弱，受宏不雅经济等外部身分影响相对其他行业而言较小，行业持久将趋在不变。我们判定，将来行业的成长将更多强调高质量成长，这既合适一般行业成长的必定趋向，也是对行业对企业化解表里部挑战的必定要求。

高质量成长其实不是一概而论的成长。对企业而言，需要连系分歧消费情况下的消费者偏好和市场敏感度，针对分歧品类采纳差别化策略。例如对普和度较高的产物，企业进一步摸索产物进级的空间；而对普和度依然较低的产物，企业需继续提高产物的市场渗入率，让更多人可以或许消费到优良产物。

2022年调味操行业承压，从工商数据来看，行业共新注册企业14862家，同比降落58.4%。在这些新注册企业中，调味品制造企业4301家，占比28.9%。2023年上半年，遭到国内经济整体情况的影响，调味操行业重启较为迟缓；但调味品制造相干的企业工商注册量环比年夜幅增加；从这个角度看，行业已逐步恢复向稳。

（二）上游本钱与渠道变化

调味操行业在疫情时代面对了较年夜的本钱压力。调味品出产企业的上游原料多为一些低级农产物。在曩昔几年中，农产物价钱年夜幅上涨，别的因为企业的人力本钱等也在上行，致使调味品企业在本钱端遍及承压。疫后苏醒阶段，我们认为解除持久的延续性的极端天气前提和不测事务，农产物收获将趋在不变，是以调味操行业的上游本钱压力将慢慢获得减缓，持久行业的原料价钱趋在安稳。

行业下流的保守经销商一样面对较年夜的压力。2021Q1-2022Q1，以经销商为主的调味品畅通企业注册数目持续多季度呈现下滑。特别是在2022Q1，畅通企业新增数目呈现负增加。经销商面对严重的保存压力，在表里部冲击下尾部中小企业或加快裁减离场。另外一方面，作为调味品出产企业的主要渠道火伴，保守经销商的整合成长势头加重。因为单一品类、单一渠道的经销商运营压力不竭加年夜，销量呈现下滑，而多渠道、多品类的经销商则敏捷强大突起，经销商最先跨品类、跨渠道融会。KA渠道销量继续被分化，品牌化突起的社区终端（便当店、食杂店等）让性价比、立即性、近场化购物劣势进一步凸显。渠道单一的厂家和经销商面临数目重大、笼盖面更广、发卖潜能更年夜的社区终端，在营销大将加倍被动，裁减速度进一步加速。

调味品企业零售渠道同时正从保守线下经销商渠道改变为线上线下融会成长的新零售系统，“线上线下一体化、保守新兴全笼盖”趋向显著。调味品企业正延续增强线上化运营能力，经由过程内容和企业自播修建私域流量，晋升渠道把控力，且借力内容和直播电商目标也从重视品宣改变为寻求盈利。分析来看，调味品市场发卖的线上与线下渠道正加快融会与调剂。

疫后苏醒阶段，提振消费逐步成为市场共鸣。调味操行业的需求端也呈现一些新变局和新趋向。消费者对饮食的需求从吃获得、到吃得好、再到吃得便利，不但加倍正视食品的平安与健康，也对高效化、便利化饮食需求高涨。具体而言，调味操行业下流需求首要由餐饮端、家庭零售与食物加工组成，比例约为5：3：2。

家庭零售是调味品企业的ToC营业场景。最近几年来，零售端需求显现邃密化趋向，且消费者的消费场景也最先多元化。消费者在家庭烹调中对换味料的利用加倍具体、更有针对性，在烹调时会自动选择能帮忙节流时候、同时包管菜肴甘旨度的调味料，也会针对菜肴属性，利用对应调味料如油醋汁等以简化烹调法式、提超出跨越餐效力。别的，特定细分人群例如减脂减重群体等，响应地对换味料会附加0糖0脂等要求；特定消费场景如烧烤、家庭暖锅、野餐露营等，也会激起合用在响应场景的调味料如烧烤蘸料等的市场需求。

餐饮端加倍强调本钱、效力与风味不变。特别是在餐饮连锁化趋向延续的市场情况下，餐厅需要分析斟酌用料本钱和出餐效力，同时也需要连结所属餐饮品牌的风味特点，具有从餐厅便宜酱料向采办现成定制料改变的念头与趋向，是以对更节流和更便利的定制化调味品需求的增加，驱动西餐食物工业化、鞭策调味品的复合化与定制化。

食物加工端新兴品类层见叠出。以休闲食物、预制调度食物、便利速食、代餐轻食为主的细分范畴增加潜力庞大；而这些食物的加工进程中利用的调料包/酱料包/酱汁等调味品间接决议其终究风味显现。是以，跟着各类食物的品类立异和消费范围强大，对响应调味品的加工利用需求也会随之调剂。

调味操行业餐饮、零售和食物加工三年夜消费真个比例和鸿沟在重构。分析渠道与终端需求的重构与演化，催化出定制餐调的新风口，同时也激发保守调味品市场与本钱方的高度存眷。今朝，定制调味品企业营业定位各有偏重，好比圣恩、聚慧餐调、川娃子等企业以暖锅调料、川调定制为主停业务，北京圣伦首要运营中式复合调味料，上海宝立食物定位西式复合调味料，日辰股分则以日韩复合调味料为主。分歧类型企业充实阐扬以研发为焦点的多品种、小批量定制模式的价值劣势，在合作中加倍考验柔性出产、尺度研发能力，为市场供给更节俭本钱、利用加倍便利、同时包管风味怪异且不变的定制产物。

（三）成长标的目的与将来策略

调味操行业的新阶段、新特点和市场一系列新趋向，将激发行业合作到达一个新的高度，我们判定将来的合作将是企业间更周全、更深层的合作，重心是环绕各运营环节优化策略、协同进行品牌扶植。

出产环节，在市场供过在求之下，调味品企业需实时调剂出产策略，加速供给侧布局性鼎新，进行产能进级，裁减掉队产能，同时操纵智能制造实现降本增效。今朝食物加工行业产能操纵率低在工业制造，行业具有前期产能扩建较多但今朝需求不足的问题，同时也具有对高需求调味产物响应产能放置没法知足需求、而相对低需求的调味品和过时产物等产能过量，全体上产能布局错配的可能性。别的，环保身分、手艺限制和人力本钱上涨等身分，配合迫使企业进行供给侧鼎新。

渠道治理环节，企业能够优化经销商治理，与经销商实现良性互动和双赢合作，从而把两边对渠道的洞察和对市场需求的捕获转化成产物力的晋升；同时捉住线上渠道的成长趋向，积极拓展电商渠道结构。

品牌营销环节，连系企业与产物的特征，实现精准定位和智能触到达方针群体。一方面，企业善用互联网东西，能够发掘新需求发觉新机遇。以云山半为例，环绕社交媒体的减脂话题，云山半正确实时捉住细分市场需求，再操纵营销放年夜需求，顺势推出0脂肪全麦荞麦面、0脂肪番茄意面酱、0卡糖低脂鸡胸肉肠等品类，成立公司产物矩阵。另外一方面，针对今朝消费者从吃获得、吃得好，到吃得更健康、吃得更便利的需求改变，企业能够按照无机、减盐、新国潮等相干话题放年夜市场影响力，提高消费者对品牌的承认度。除此以外，最近几年来以太太乐等为代表的调味品企业测验考试摸索私域结构与数字化进级，办事存量客户、增添复购虔诚，同时实现多渠道与消费者进行沟通。

市场结构环节，部门处所企业具有区域扩大的潜力，但需连系方针市场的特点和合作环境进行衡量后再择时而入。按照百强数据中对企业出口的阐发，我们判定在今朝的市场节点行业已有了海外结构的契机与机遇。对企业而言，在制订出口计谋时，需要重点斟酌方针消费人群是华人群体仍是海外消费者，产物是改进中式口胃仍是立异西式风味产物。

消费者办事与需求洞察环节，企业应时辰存眷消费者的需求动向，提高对市场变更的敏感度，从理解需求，到知足需求，再到缔造需求。不管产物计谋是选择高端化仍是主打渗入率，连系终端需求款式的新转变，企业更需高度存眷调味品的消费场景，对消费者进行根基需求查询拜访。在理解消费者的根基需求后，还要掌控在各类消费场景下产物的可替换性，不但存眷同类产物合作，还应存眷可替换品合作。企业在洞悉消费者的条件下去做好产物，从纯真的运营产物转型到办事消费者；在消费者的产物体验、利用反馈上搜集有用消息，从而掌控和发掘新机遇。

对调味品企业，好产物是焦点合作力。在产物策略与研发立异环节，产物分级、多矩阵计谋、菜系开辟与跨鸿沟等计谋选择需要连系企业自己的定位与产物环境进行决定。对酱油、醋等普和度较高的调味品，高质量成长需要强调食物平安、口胃与健康，是以企业可酌情斟酌品类进级，实现产物的多线并行。产物布局较为简单、品牌阵列单一的企业能够斟酌多矩阵计谋，提高产物丰硕度，制造副品牌。针对消费真个新转变和新趋向，以中国4000多道菜品为冲破点，企业还能够测验考试研发和立异附加值高、能知足特定菜式需求、能简单化烹调的产物。别的，调味操行业外延日趋丰硕，将来“调味品+”概念下，调味品跨界利用将开启对美食的从头塑造。

（四）行业整合与本钱应用

调味操行业合作越发剧烈，将来企业的保存压力加年夜，年夜企业不竭挤占小企业的保存空间。行业内部整合趋向之下，对企业而言，本钱路径也在不竭调剂和转变。本钱市场股票活动性已呈现了较较着的差别，年夜量中小上市企业贫乏阐发师的有用笼盖，股票活动性欠缺。别的，在周全注册制下，上市企业的优越劣汰机制完美。对未上市企业而言，同时追求企业上市与其他本钱化体例、进行多种可能性摸索，能够助力企业走得更远。

跟着疫情散去、经济重启和消费苏醒，调味操行业也一样迎来恢复增加、实现重启的要害期间。行业将来走向何方，更需要所有企业配合拼搏、自动缔造，布满决定信念去穿越迷雾、逐光致远。

凯联本钱作为该陈述的主要合作方，已持续第3年介入该年度系列陈述的阐发编撰。凯联本钱安身在对换味品、餐饮、休闲食物、新式饮料、新零售、供给链等年夜消费相干范畴的持久跟踪与投资研究，为本陈述输出部门焦点不雅点。凯联本钱财产研究院作为主要编撰团队之一，介入本陈述研究方案与框架的制订，进行桌面研究、专业调研和专家访谈，深度介入陈述的撰写发布全进程。